Pacific Exploration & Production Corp. adoptó medidas el miércoles para implementar su reestructuración global al buscar la protección judicial contra sus acreedores en Canadá.

El productor colombo-canadiense dijo el miércoles que se sometió a la ley canadiense de empresas insolventes luego de llegar a un acuerdo con acreedores clave para implementar un plan que busca recortar su deuda en cerca de US$5.000 millones e impulsar su liquidez en medio del declive petrolero.

Pacific Exploration dijo que espera iniciar procedimientos similares en Colombia y presentar una solicitud de protección por quiebra bajo el capítulo 15 de la ley estadounidense “en una fecha posterior”. Tales medidas complementarán la protección solicitada hoy y buscarán extender las protecciones del tribunal de Ontario más allá de las fronteras canadienses.

La semana pasada, Pacific Exploration anunció que alcanzó un acuerdo de reestructuración con un grupo de bancos y bonistas no asegurados, así como con la firma de inversión canadiense Catalyst Capital Group Inc. respecto a los parámetros del acuerdo de reestructuración.

Los términos de ese acuerdo, que requiere un amplio apoyo de los acreedores y la aprobación judicial, incluyen US$500 millones en financiación de quiebra por parte de los bonistas y Catalyst a cambio de garantías para adquirir el 25% de las nuevas acciones comunes de la compañía reestructurada.

Pacific Exploration dijo que la reestructuración no sólo apunta a recortar US$5.000 millones en deuda de sus balances, sino que le ahorrará US$253 millones en gastos anuales de intereses. La empresa dijo que espera continuar operando normalmente durante la reestructuración, incluyendo los pagos a proveedores, contratistas y socios comerciales.