Lundin Mining (TSX: LUN) (Nasdaq Estocolmo: LUMI) ejercerá su opción para adquirir una participación adicional del 19% de Lumina Copper Chile (de JX Advanced Metals), propietaria de la mina de cobre y molibdeno Caserones en Chile, por una contraprestación de 350 millones de dólares.
Lundin Mining pagará $350 millones en efectivo para comprar un 19% más de Caserones, aumentando su propiedad al 70%. Como parte de este acuerdo, Lundin Mining y JX han cambiado ciertos términos del acuerdo original de accionistas.
Esto permite a Lundin ejercer la opción de compra antes de lo planeado y recibir el 70% de las ganancias retroactivas desde el 1 de enero de 2024. Tras completar la compra, Lumina Copper distribuirá aproximadamente $150 millones en efectivo. De esa suma, el 70% irá a Lundin Mining y el 30% a JX.
Como parte del acuerdo de accionistas con JX, Lundin Mining tiene derecho a una tarifa anual de operador en forma de dividendo preferente. Con el ejercicio de opción de compra, las partes acordaron que el dividendo preferente aumentará de 21 millones de dólares anuales a 28 millones de dólares anuales, a partir de principios de 2025.
“Nos complace ampliar nuestra propiedad en una operación de larga duración caracterizada por una sólida generación de flujo de efectivo, mejorando aún más la presencia de Lundin Mining en la región y fortaleciendo nuestra cartera general de base de alta calidad predominante en cobre. minas de metales", dijo Jack Lundin, presidente y director ejecutivo.
"Ejercer nuestra opción anticipadamente proporciona beneficios significativos para ambas partes: aseguramos una producción adicional de cobre a un precio de adquisición atractivo, mientras que nuestros socios reciben un pago por adelantado y retienen una posición accionaria significativa del 30% en Caserones. Este movimiento estratégico subraya nuestro compromiso con el crecimiento disciplinado y escalable del cobre”, agregó Lundin.
El precio de compra se financiará inicialmente con la línea de crédito renovable de Lundin Mining con la intención de refinanciar este monto aumentando el actual préstamo a plazo de $800 millones a $1,150 millones.
La previsión de producción de Caserones para 2024 es de 120.000 a 130.000 toneladas de cobre y de 2.500 a 3.000 toneladas de molibdeno sobre una base del 100%.
SOBRE CASERONES
La producción anual prevista para Caserones sobre una base del 100% para 2025 y 2026 es de 125.000 a 135.000 toneladas de cobre. Se pronostica que el costo en efectivo para 2024 será de $2,60 /lb – $2,80 /lb de cobre, después de los créditos de subproductos, suponiendo un precio promedio del molibdeno de $20 /lb.
Además, se pronostica que los gastos de capital para el año totalizarán $205 millones sobre una base del 100%, lo que está en línea con los requisitos de capital del año pasado. Esto incluye aproximadamente $80 millones para desmonte de desechos capitalizados, $60 millones para TSF y sistemas de gestión de agua, y $12 millones para equipos mineros y móviles. Otros requisitos de capital de sostenimiento se estiman en 35 millones de dólares.
+ Mejora el perfil de producción de cobre: Aumenta la producción de cobre atribuible de Lundin Mining para 2024. Esto solidificará aún más la posición de Lundin Mining como un importante productor de cobre a nivel mundial.
+ Contribución inmediata al flujo de caja libre: El precio de adquisición atractivo que aumenta la producción atribuible y las métricas financieras.
+ Oportunidades de optimización: Se espera que la Compañía logre importantes mejoras operativas adicionales durante los próximos seis a ocho meses gracias a los esfuerzos de optimización actualmente en curso.
+ Potencial de exploración: Caserones viene con un paquete de propiedades minerales altamente prospectivo. Lundin Mining cree que existe un importante potencial de exploración cerca de la mina y a nivel regional. Desde la adquisición, la empresa ha agregado reservas minerales probadas y probables de cobre adicionales en Caserones, lo que contribuirá a una vida útil más larga de la mina.
+ Distrito Emergente de Vicuña: Caserones se encuentra en el Distrito de Vicuña, un cinturón de cobre emergente de clase mundial que también alberga el proyecto de desarrollo Josemaría; en conjunto, esta región representa una oportunidad de crecimiento clave para la Compañía.
